Рентабельность собственного капитала — финансовый коэффициент, отражающий эффективность управления компанией капиталом, вложенным акционерами. Поскольку собственный капитал компании есть активы компании за вычетом обязательств, ROE также считается показателем рентабельности чистых активов компании. ROE дает оценку тому, сколько рублей прибыли генерируется на каждый доллар акционерного капитала.
Фина́нсовые коэффицие́нты — различные показатели, отражающие результаты финансовой деятельности компании и рассчитываемые на основе данных финансовой отчетности. Источниками могут являться: бухгалтерский баланс, отчёт о прибылях и убытках, отчёт о нераспределённой прибыли, отчёт о движении денежных средств. Противопоставляются макроэкономическим показателям, которые описывают текущее состояние и развитие всей национальной экономики.
Собственные оборотные средства, также именуемый чистый (собственный) оборотный капитал или рабочий капитал — финансовый показатель, отражающий операционную ликвидность компании или организации, включая государственные учреждения. Наряду с основными средствами, такими как машины и оборудование, собственные оборотные средства играют важнейшую роль в функционировании любой компании. Показатель рассчитывается как разница между текущими активами и текущими обязательствами. При превышении текущих обязательств текущие средства, возникает дефицит собственных оборотных средств.
Коэффициент оборачиваемости активов — финансовый показатель, отражающий эффективность использования активов. Используется для анализа того, насколько эффективно предприятие управляет своими активами, является ли общее количество активов в балансе фирмы достаточным, большим или малым по отношению к текущим или прогнозируемым объёмам продаж. При избыточных вложениях в активы сокращается свободный денежный поток и цена акций компании. В случае недостаточных инвестиций в активы, как правило, снижаются объёмы продаж, что также уменьшает свободный денежный поток и цены акций.
Рентабельность активов — финансовый показатель, отражающий эффективность использования активов компании для генерации выручки. ROA — один из элементов в модели Дюпон.
Рента́бельность — относительный показатель экономической эффективности, рассчитывается как отношение прибыли к активам или потокам, её формирующим. Показатели рентабельности обычно выражают в процентах.
Уравнение Дюпона — показатель рентабельности собственного капитала, выраженный через производственную эффективность, эффективность использования активов и финансовый рычаг; модифицированный факторный анализ, определяющий за счёт каких факторов происходило изменение рентабельности. Название происходит от компании DuPont, начавшей применять эту формулу в 1920-х годах.
Отчёт о движении денежных средств — отчёт компании об источниках денежных средств и их использовании в отчётном периоде, прямо или косвенно отражая денежные поступления компании с классификацией по основным источникам и её денежные выплаты с классификацией по основным направлениям использования в течение периода. Отчёт даёт общую картину производственных результатов, краткосрочной ликвидности, долгосрочной кредитоспособности и позволяет с большей лёгкостью провести финансовый анализ компании.
Рента́бельность прода́ж, или маржа от продаж, — коэффициент рентабельности, который показывает долю прибыли в общем доходе компании. Выраженная в процентах, рентабельность продаж показывает, сколько центов прибыли было получено на каждый доллар продажи. Обычно рассчитывается как отношение чистой прибыли за определённый период к чистому объёму продаж за тот же период. Показатель выражается в процентах.
- Рентабельность продаж = 100 · Прибыль/Выручка = 100 · /Выручка
Финансовая устойчивость — состояние счетов предприятия, гарантирующее его постоянную платежеспособность.
Парный трейдинг — рыночно-нейтральная инвестиционная стратегия, основанная на использовании феномена корреляции стоимости некоторых ценных бумаг.
Соотношение заемного капитала к собственному – финансовый индикатор, показывающий относительное соотношение собственного капитала дольщиков (акционеров) и заемных средств, используемых для финансирования текущих активов компании. Также известен в различных источниках литературы как «коэффициент риска», «кредитное плечо», «финансовый рычаг» (gearing) или «коэффициент левериджа». Обычно рассчитывается из данных бухгалтерского баланса или отчета о финансовом положении с использованием так называемой балансовой стоимости, однако может быть также рассчитан с использованием рыночной стоимости обоих источников финансирования в случае, если компания является публичной, или с использованием комбинации балансовой стоимости заемных средств и рыночной стоимости собственного капитала компании. Например, значение коэффициента, равное 0.42, означает, что для каждой единицы доллара вложенного собственного капитала акционеров компания имеет 42 цента кредитного плеча. Значение коэффициента, равное 1, означает, что и инвесторы, и кредиторы имеет равную долю в активах компании. Высокое значение коэффициента указывает на то, что компания является левереджированной, что оптимально для компании со значительными денежными потоками, однако неоптимально для компании, испытывающее спад. Напротив, низкое значение коэффициента указывает на низколевереджированную компанию, которая почти полностью финансируется собственными средствами дольщиков. Оптимальное соотношение заёмного капитала к собственному варьируется в зависимости от отрасли.
Модель Альтмана — модель прогнозирования банкротства, впервые представленная американским экономистом Эдвардом Альтманом в 1968 году.
Коэффициент эффективности инвестиций — показатель характеризует влияние инвестиций на бухгалтерскую норму доходности как отношение среднегодовой прибыли к среднегодовому размеру инвестиций.
Рентабельность капитала, или рентабельность инвестированного капитала — финансовый коэффициент, применяемый в финансовом анализе, анализе по оценке рыночной стоимости и бухгалтерском учёте компаний. Применяется для оценки прибыльности компании и ее потенциала в создании стоимости по отношению к капиталу, вложенного акционерами и другими держателями долговых обязательств. Показатель отражает эффективность компании в обращении капитала в прибыль.
Коэффициент достаточности собственными средствами, или доля собственного капитала - финансовый коэффициент, показывающий относительное соотношение собственных средств, используемых для финансирования активов компании. Расчитывается как отношение собственных средств к совокупным активам компании с использованием данных бухгалтерского баланса или отчета о финансовом положении на основе так называемой балансовой стоимости, однако может быть также рассчитан с использованием рыночной стоимости обоих составляющих, если компания является публичной.
Рентабельность примененного капитала — финансовый коэффициент, применяемый в финансовом анализе, анализе по оценке рыночной стоимости и бухгалтерском учете компаний. Показатель применяется для сравнения относительной прибыльности компаний с учетом задействованного в них капитала.
Денежная рентабельность инвестированного (вложенного) капитала — расширенный показатель корпоративной прибыльности, первоначально разработанный отделом фондового анализа Deutsche Bank в 1996 году. Этот показатель сопоставляет денежный поток после уплаты налогов и до уплаты процентов с совокупной стоимостью вложенного капитала и является полезной мерой способности компании получать денежный доход от своих инвестиций.
Коэффициент эффективности — показатель, равный отношению расходов к доходам и выраженный в процентном соотношении. С учетом нескольких его вариаций, данный коэффициент дает оценку объему расходов, понесенных на получение доходов отдельным лицом либо компанией. Следовательно, целью любой организации является снижение коэффициента эффективности. Данная концепция в большинстве случаев применима к банкам и связана с понятием операционного рычага, который равен соотношению между постоянными и переменными затратами.
Рентабельность материального капитала, или рентабельность материального капитала держателей обыкновенных акций — показатель, применяемый преимущественно для оценки результатов деятельности финансовых институтов, таких как банки и страховые компании.
